모기지 빨리 갚는 방법(4) Choose a shorter amortization period

How to pay off mortgage faster,

1. Round Up

2. Lump-sum payments

3. Accelerated bi-weekly payments

4. Choose a shorter amortization period

 어제 올렸던 모기지 빨리 갚는 방법 Accelerated bi-weekly payments에 이어 오늘은 그 4번째 Choose a shorter amortization period입니다.

amortization period이 뭔지 궁금하신분은 여기를 클릭!

 다운페이 금액이 20% 미만일 경우, 모기지 보험에 가입을 해야합니다. 모기지 보험에 가입을 하게되면 Amortization period는 최대 25년까지 가능합니다. 하지만 만약 20% 이상 다운페이를 할 경우 최대 30~35년까지 Amortization period를 연장 할 수 있습니다.

그럼 $300,000를 3%이자 5년 고정, Bi-weekly로 각각 25, 30년 AP로 받았다고 가정하고 비교해 보겠습니다.

Amortization period	25년	30년
Bi-weekly payment	$709.97	$630.90
1년간 지불한 원금	$9,680.38	$7,597.58
1년간 지불한 이자	$8,776.24	$8,805.82
5년간 지불한 총 원금	$51,409.12	$40,347.96
5년간 지불한 총 이자	$40,873.98	$41,669.04
5년후 남은 모기지 원금	$248,590,88	$259,652.04

25년 AP로 받을경우 2주에 약 $710모기지 금액을 지불하고, 30년의 경우 약 $631를 지불합니다.

25년을 할 경우 30년을 선택한것보다 이자로 $795.06를 아낄수 있습니다.

그럼 과연 30년후에는 총 얼마의 이자가 차이가 날까요?

Amortization period	25년	30년
총 이자	$109,978.75	$133,053.35

이자로 각각 $109,978.75와 $133,053.35를 지불하게 됩니다.

25년으로 할 경우 $23,074.60의 이자를 더 아낄수 있습니다.

그럼 다 25년을 하지 왜 30년을 할까요?

이는 본인의 GDS, TDS %와도 관련이 있고, 본인의 한달 생활비와도 크게 관련이 있습니다.

Bi-weekly가 대략 $80 차액이면 한달에 $175를 25년 상환이 더 내야합니다.

각 가정마다 생활비가 다르겠지만, 어떤 가정에 한달에 $175은 작은 돈이 될수도 있고, 그렇지 않을수도 있습니다.

이 $175에 대해 여유가 있으면 25년을 아니면 30년을 하고, 5년후에 소득이 나아질 경우, 다음 텀에는 20년 혹은 15년으로 점점 AP기간을 줄이는것도 하나의 방법이 될 수 있습니다.